De wereld van de DeFi (Decentralized Finance) maakt een flinke groei door. Er worden constant nieuwe producten gemaakt waar handelaren van kunnen profiteren. In de traditionele financiële wereld zijn synthetische assets heel gebruikelijk, maar in de crypto wereld nog wat minder. In dit artikel gaan we in op synthetische assets, synthetische Bitcoin en Bitcoin op het Ethereum netwerk.
Wat zijn synthetische assets?
Synthetische assets zijn financiële producten, zoals aandelen of Bitcoin, die de waarde ‘nabootsen’ van de echte asset. Je kunt hierbij denken aan opties, future contracten of recenter nog, de synthetische Bitcoin. In dit laatste geval kun je sBTC (synthetische Bitcoin) kopen en handelen in Bitcoin zonder dat je hiervoor een Bitcoin wallet moet maken. Hiermee kun je de beveiligingsrisico’s die komen kijken bij de opslag van je Bitcoin omzeilen.
Met synthetische assets kun je dus met assets handelen zonder dat je hiervoor de daadwerkelijke asset hoeft te bezitten. In het geval van sBTC biedt het je de mogelijkheid om in Bitcoin te handelen zonder dat je hiervoor een centraal georganiseerde exchange hoeft te gebruiken. De meeste cryptocurrency exchanges worden namelijk door een bedrijf draaiende gehouden en zijn regelmatig slachtoffer van hacks. Omdat je bij sBTC niet direct Bitcoin bezit, loop je niet het risico dat je Bitcoin gestolen wordt.
In principe kun je overal een synthetic asset van bezitten. Zo zou je in theorie kunnen handelen in synthetische aandelen van Google, Facebook of noem het maar op zonder dat je het daadwerkelijke aandeel bezit.
Synthetix exchange
De Synthetix exchange is een platform gemaakt op Ethereum waar je de mogelijkheid hebt om te handelen in onder andere sBTC. Hierdoor wordt het mogelijk om Bitcoin te handelen op de Ethereum blockchain zonder daadwerkelijk Bitcoin te bezitten. Een groot verschil met het ‘normale’ handelen is dat je in het geval van Synthetix niet te maken hebt met een tegenhanger. Dit zorgt voor onbeperkte liquiditeit in tegenstellen tot normale exchanges. Je ruilt de ene sToken direct om voor de andere aan de hand van de actuele koers op het platform op dat moment.
Op de Synthetix exchange stort je Ethereum in ruil voor sUSD of sETH, het synthetische equivalent van de dollar en Ethereum. Hiervoor kun je vervolgens de synthetische assets kopen die op het platform beschikbaar zijn om mee te handelen. Op dit moment zijn dat onder andere sBTC (Bitcoin), sETH (Ethereum), sBNB (Binance Coin), sLINK (Chainlink) en sDEFI (een verzameling met verschillende DeFi projecten). In de toekomst worden er ook meer normale aandelen toegevoegd zoals Tesla en Google aandelen.
Op het moment dat je een Synthetische asset koopt bezit je niet daadwerkelijk de onderliggende asset. Koop je bijvoorbeeld sMKR, dan kun je speculeren op de Maker koers maar heb je niet het stemrecht dat je bij ‘normale’ MKR coins wel hebt. Synthetische producten zijn puur en alleen bedoelt als handelsinstrument.
Op de Synthetic exchange wordt een ‘onderpand’ aangehouden van 750 tot 800%. Investeerders die hun SNX tokens beschikbaar stellen aan het netwerk ontvangen hiervoor een beloning en staan als het ware garant voor de synthetische assets die in omloop zijn.
Voordelen van synthetische assets
Synthetische assets, met name in de wereld van de cryptocurrency, kunnen een grote impact hebben op de financiële wereld. Zo biedt het investeerders de mogelijkheid om te handelen in traditionele aandelen zonder het cryptocurrency ecosysteem te verlaten. De bedoeling is dat op termijn iedere normale asset te verkrijgen is als een synthetisch product, waardoor je overal mee kunt handelen vanuit een plaats. Bovendien hoef je de asset niet daadwerkelijk te bezitten.
Ook lopen investeerders hierdoor minder risico’s wat betreft de beveiliging van de assets. Wil je normaal gesproken handelen in Bitcoin, dan moet je dit doen op centrale exchanges. Hier zijn de assets vatbaarder voor hacks. Het aanmaken van een Bitcoin wallet is niet meer nodig om te speculeren op de Bitcoin koers waardoor ook persoonlijke beveiligingsfouten niet meer voorkomen. De drempel om ook te handelen in Bitcoin en andere synthetische cryptocurrency voor mensen die er niet zo in thuis zijn wordt hierdoor lager.
Tot slot is het gebruik van synthetische assets een stuk makkelijker voor handelaren dan de gebruikelijke aandelen. Het is eenvoudig om bijvoorbeeld synthetische aandelen in Google om te ruilen voor synthetische Bitcoin of Ethereum. Hierdoor zijn alle financiële producten binnen handbereik.
De Synthetix exchange is een van de exchanges waarop je in sBTC kunt handelen en hier doe je dat op de Ethereum blockchain. Er zijn ook andere aanbieders van synthetische producten, zoals bijvoorbeeld Abra waar we vorig jaar ook al over schreven. De DeFi wereld groeit op het moment snel en de ontwikkelingen gaan dan ook hard. Het is afwachten wat de toekomst zal brengen voor synthetische crypto producten, maar de toekomst lijkt rooskleurig.
